中财网讯：据最新机构研报分析，AIDC规模化部署叠加DCI需求放量，正推动光纤光缆供需缺口持续扩大。数据显示，2026年美国本土光缆需求将保持较快增长，数据中心成为高规格光纤的主要驱动力。中国市场增量则主要来自阿里、腾讯等头部云厂商的集中采购。供给端产能扩张受限，日本光纤龙头藤仓通过提价缓解压力，其DCI互联光缆已涨价30%，2027财年收入和利润指引分别上调17.6%和46.9%。

　　中财分析部剖析研报后认为，此研报的核心是市场对光通信景气度的预期差。AI训练和推理对高速互联的需求远超多数投资者想象，数据中心每上架一批机柜，都直接转化为光纤用量刚性增长，而全球光纤扩产节奏明显滞后。这种供需错配将为相关上市公司带来持续定价权，利润弹性值得重点关注。

　　此外，MLCC检测设备和光器件领域也打开新空间。最新机构研报显示，杰普特推出的高速测试分选机可达120万只/小时，MPO和MMC产品已通过国际认证，并战略布局VCSEL检测；博杰股份在MLCC设备实现国产替代，同时切入磷化铟衬底生产。永鼎股份控股子公司鼎芯光电已量产多款高性能光芯片。